Что такое индивидуальный пенсионный план?
Индивидуальный пенсионный план (ИПП) - это программа накопления на будущую пенсию, ее предлагают негосударственные пенсионные фонды. В отличие от обязательных страховых взносов, которые уплачиваются работодателем за работников за счет собственных средств в ПФР и идут на выплаты пенсионерам, взносы граждан в такие программы уплачиваются на добровольных принципах.
Мне еще рано об этом думать: еще успею заработать на пенсию…
Ситуация с государственным пенсионным обеспечением все сложнее, с ростом числа пенсионеров растут социальные обязательства государства. В последние годы в Правительстве особенно активно обсуждают идею повышения пенсионного возраста. В итоге сказать, когда и какая у вас будет пенсия, а тем более будет ли ее достаточно, чтобы обеспечить хотя бы минимальный прожиточный уровень, никто не в состоянии. Тем более, что размер пенсионных баллов, исходя из числа которых ПФР рассчитывает пенсию, привязан не только к зарплате и стажу, но и к текущему состоянию экономики. Не исключено, что о пенсии придется позаботиться самому, и чем раньше начать откладывать деньги, тем на большую прибавку можно рассчитывать потом.
Сколько нужно откладывать?
Индивидуальные пенсионные планы позволяют копить человеку с любым уровнем дохода. Например, у крупнейшего фонда, (фонд предлагает ИПП в отделениях Сбербанка), существует программа, где достаточно внести первоначальный взнос в 1500 рублей, а затем периодически (по мере желание клиента) пополнять его хотя бы на 500 рублей. Например, если вам 20-25 лет, то чтобы получать пенсию в размере 70% от зарплаты, достаточно ежемесячно перечислять на счет ИПП 2-3% от доходов, а вот в возрасте 36-45 лет уже будет необходимо откладывать 5-10%.
На какую прибавку к государственной пенсии я могу рассчитывать?
Примерный размер пенсии можно рассчитать самому с помощью пенсионного калькулятора. Такой сервис предоставляют большинство НПФ. Например, для мужчины 35 лет, заработная плата которого составляет 55 тысяч рублей и который ежемесячно отчисляет на счет ИПП всего 1% от доходов, прибавка к государственной пенсии может составлять около 5400 рублей. Эти выплаты фонд будет делать в течение 10 лет после выхода на пенсию. Если бы тот же клиент уплачивал в месяц 5% от заработной платы, то негосударственная пенсия составила бы уже 27 тыс. рублей.
Дает ли государство какие-то льготы тем, кто самостоятельно копит на пенсию?
Конечно, для граждан, откладывающих себе на пенсию, предусмотрен налоговый вычет – 13% от суммы взносов, не более от 120 тыс. рублей в год. Например, если вы внесли в течение года 120 тысяч на свой пенсионный счет, то налоговая служба должна вернуть вам 15,6 тысяч рублей. Можно написать заявление в бухгалтерию работодателя о перечислении взносов с зарплаты на ИПП, тогда налоговый вычет будет предоставляться автоматически.
А может лучше купить квартиру или откладывать деньги в банке?
Для покупки квартиры необходима сразу большая сумма, копить же на пенсию можно постепенно. К тому же инвестируя в жилье, вы можете проиграть в случае падения цен. . Откладывая деньги на банковском счете, придется регулярно продлевать вклад. Банк может пролонгировать его уже на других, менее выгодных условиях. НПФ инвестируют деньги клиентов в инструменты фондового рынка – акции и облигации. Их доходность существенно выше, чем у вкладов. За соблюдением правил инвестирования следят ЦБ и спецдепозитарии. Сами клиенты могут посмотреть структуру вложений фондов на их сайтах. Об эффективности инвестиционной политики фонда может говорить его стабильная доходность выше уровня инфляции. В прошлом году более половины фондов получили доходность выше инфляции.
А стоит ли откладывать деньги столь длительный срок с учетом постоянных экономических кризисов?
От глобальных же экономических потрясений никто не застрахован, но, как советуют финансисты, лучше встретить их с какими-то накоплениями, подушкой безопасности. Те, кто вложился в НПФ 15-20 лет назад, уже сейчас получают прибавку к государственной пенсии. По данным ЦБ, их около 1,5 млн человек, а тех, кто добровольно откладывает себе на будущую пенсию уже более 5,7 млн.
Какие вообще гарантии, что я получу эти деньги назад?
В отличие от средств пенсионных накоплений, которые страхуются в АСВ, у добровольных пенсионных отчислений нет гарантий от государства. Поэтому выбирать НПФ следует исходя не только из его доходности, но и надежности. В частности стоит обратить внимание на то, кто является его собственником, насколько прозрачна его инвестиционная политика, какая у фонда репутация на пенсионном рынке, как долго он работает, есть ли отделение фонда в вашем городе и доступны ли онлайн-сервисы. Кроме того, стоит внимательно отнестись и к условиям самого договора ИПП. Например, предусмотрена ли в нем возможность досрочно забрать пенсионные взносы и полученный инвестиционный доход. Например, стандартные пенсионные программы в предусматривают, что клиент может забрать деньги уже через два года, плюс половину полученного дохода от инвестиций. А через пять лет после заключения договора помимо взносов ему вернут 100% заработанного дохода. До выхода на пенсию клиент НПФ имеет право забрать всю сумму, скопившуюся на его счете.
Кто получит деньги в случае смерти клиента или развода?
По законодательству фонд обязан вернуть 100% вложенных средств и полученный инвестиционный доход родственникам владельца индивидуального пенсионного плана, в отличие от той же страховой пенсии, прав на которую в случае смерти пенсионера у наследников нет. Также не наследуется остаток по накопительной пенсии, которая назначена в рамках обязательного пенсионного страхования, если пенсионер оформил и получил хотя бы одну пенсию. Другая ситуация, если например, владелец индивидуального пенсионного плана развелся с супругом. В этом случае при разделе имущества, он не сможет претендовать на ваши пенсионные деньги. По закону, накопленные суммы и инвестиционный доход не входят в состав совместно нажитого имущества. В отличие от тех же банковских вкладов или денег на брокерском счете, часть которых бывший супруг может потребовать через суд.
На фоне современной пенсионной реформы негосударственная пенсия становится особенно актуальной. Индивидуальные пенсионные планы позволяют существенно увеличить доход после окончания трудовой деятельности или решить проблему с пенсией работникам, которые трудятся неофициально.
Теперь будущие пенсионеры могут самостоятельно участвовать в формировании своей пенсии независимо от стажа работы и уровня заработной платы.
В статье мы расскажем о возможностях индивидуальных пенсионных планов, и рассмотрим предложения негосударственных пенсионных фондов, действующих в России.
Что такое индивидуальный пенсионный план?
В большинстве стран Европы система включает государственную, корпоративную и индивидуальную пенсию. Каждый человек самостоятельно заботится о своем достатке и формирует необходимый уровень пенсионных выплат.
Пенсионная реформа в России должна привести нас к европейским стандартам. Подразумевается, что в будущем 40% необходимого дохода предоставит государство, 10%-15% дохода формируется за счет корпоративных программ, которые внедряет работодатель и 10%-15% – это индивидуальная пенсия.
Индивидуальные программы позволяют самостоятельно подобрать срок уплаты взносов, их размер, период получения пенсии и порядок формирования накоплений. Существует несколько вариантов планов, например, пенсионная схема с установленным размером выплат. При этом надо строго придерживаться сроков и размеров взносов, чтобы накопилась нужная сумма.
Чаще всего клиенты фондов выбирают индивидуальные планы с установленными взносами. Условия по таким программам не такие жесткие, а размер пенсии зависит от того, какая сумма будет внесена на пенсионный счет за весь период. Большое значение для общего размера пенсии имеет и результат инвестиций выбранного НПФ.
Пенсия бывает пожизненная, установленная на определенный срок или до исчерпания средств на счету (в установленном размере ежемесячных выплат). Срок и размер выплат определяется клиентом и вносится в договор и заявление о выплатах.
Назначается негосударственная пенсия только тем гражданам, которые уже имеют право на трудовую, государственную или социальную пенсию. Однако в пенсионный договор можно внести дополнительные условия. После того, как все условия выполнены, наступает момент пенсионных оснований, когда пенсия выплачивается клиенту.
Как выбрать НПФ?
Больше всего клиентов НПФ интересуют гарантии сохранности средств. Во время экономического кризиса пенсионные программы могут стать хорошим выходом для людей, желающих уберечь сбережения и обеспечить себе стабильный доход на пенсии. Негосударственные пенсионные фонды инвестируют средства только в малорискованные инструменты, например, срочные депозиты, акции и облигации надежных компаний и предприятий.
Работа НПФ четко регламентирована и контролируется государством. Перед выбором фонда стоит изучить рейтинги присвоенные «Эксперт РА» и НРА, желательно остановиться на крупном фонде с хорошим рейтингом и большим объемом привлеченных накоплений по НПО.
Обратите внимание на доходность НПФ за последние 5-7 лет и на продолжительность его работы на рынке. Предпочтение отдавайте НПФ, учредителями которых являются крупные финансово-промышленные группы. Такие организации вызывают больше доверия.
Какие условия предлагают негосударственные пенсионные фонды?
НПФ Сбербанк
Это фонд открытого типа, который предлагает клиентам большой выбор индивидуальных пенсионных планов. Надежность НПФ подтверждается высокими рейтингами, например, НРА присвоило фонду рейтинг надежности категории «ААА», а рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило в 2013 году «исключительно высокий рейтинг надежности» («А++»).
Инвестирование пенсионных накоплений осуществляется через управляющие компании: «КапиталЪ», «Пенсионные накопления», «Регион ЭсМ» и ТКБ БНП Париба Инвестмент Партнерс.
Стратегия фонда НПФ Сбербанк направлена на достижение оптимального соотношения доходности и надежности. Больше трети средств клиентов фонд инвестирует в банковский сектор, по одиннадцать процентов приходится на финансовый сектор и государственные долговые обязательства. Остальной капитал распределяется между другими отраслями российской экономики.
Доходность индивидуальных планов Сбербанка достаточно высокая. За отчетный период с 2009 по 2011 год данный показатель составил 319%, что на 23% выше накопленной инфляции. Размер пенсии зависит от схемы: план с установленным размером взносов подразумевает, что первый взнос должен составить 1500 рублей, последующие – 1500 рублей или больше. По схеме с установленным размером выплат размер взносов будет зависеть от желаемой суммы выплат.
НПФ Райффайзен
В НПФ можно заключить договор негосударственного пенсионного обеспечения для себя или в пользу третьих лиц. Клиент самостоятельно определяет размер, периодичность и продолжительность уплаты взносов и назначает правопреемников. Существует и несколько вариантов получения пенсии: пожизненная, пожизненная с установленным сроком правопреемства, срочная пенсия и пенсия до исчерпания средств на счету.
Пенсионные взносы фонд инвестирует, поэтому на них начисляется доход, увеличивающий сумму пенсионных выплат. Большая часть пенсионных накоплений по состоянию на лето 2013 года находится на банковских депозитах (45,5%), в облигациях российских эмитентов (27,9%) и в ипотечных ценных бумагах (18,1%).
НПФ Сургутнефтегаз
Размер пенсии зависит от продолжительности и суммы взносов. Ежегодно на сумму, находящуюся на счету клиента, начисляется доход, который из года в год капитализируется. Доходность фонда в 2012 году составила 10,01%, а в 2013 году – 9,01%. Минимальный гарантированный доход – 2%.
Клиенты самостоятельно определяют размер, периодичность и способ внесения взносов. Договор можно заключить на свое имя или в пользу третьего лица. Пенсия передается по наследству на этапе накопления, а также после начала выплат.
Вывод
Пенсионная система России рассчитана на то, что работники должны самостоятельно позаботиться о достойном уровне жизни на пенсии. На данный момент существует множество вариантов приумножения и накопления капитала. Популярностью у россиян пользуются инвестиции в фондовые рынки Европы и США, покупка недвижимости за границей или срочные депозиты в банке.
Индивидуальные пенсионные планы идеально подойдут клиентам, которые не готовы работать с фондовыми биржами, но хотели бы инвестировать средства, чтобы они приносили прибыль в течение многих лет и обеспечивали хороший дополнительный доход после окончания трудовой деятельности.
Российское законодательство жестко регламентирует работу НПФ, поэтому потерять сбережения практически невозможно. Чаще всего доход от индивидуальной пенсии немного превышает уровень инфляции, потому что для инвестиций используются инструменты с минимальным уровнем риска. Однако если управляющая компания грамотно распоряжается взносами клиентов, то можно получить солидный доход.
На личные сбережения в пенсионном возрасте рассчитывают 14% россиян, показал . Сейчас накопления на старость делают лишь 3%. Один из способов формировать такие сбережения - индивидуальные пенсионные планы. Помогут ли они обеспечить безбедную старость?
Как работает план
Индивидуальный пенсионный план можно оформить в нескольких крупных негосударственных пенсионных фондах. Схема довольно простая: вносите средства на счет - фонд их инвестирует - получаете негосударственную пенсию с учетом инвестиционного дохода. Размер первоначального взноса у фондов разный: в НПФ Сбербанка, например, это 1 500 рублей, в НПФ «Будущее» - 1 000 рублей, в НПФ «Сафмар» - 30 тыс. рублей.
Стоит обратить внимание на условия досрочного расторжения договора. Как правило, в большинстве фондов надо инвестировать не менее пяти лет, чтобы получить 100% уплаченных взносов и инвестиционный доход. В НПФ «Будущее», например, при расторжении договора ранее чем через три года после заключения возвращается 80% уплаченных взносов. Также нужно учесть, что фонды могут взимать комиссию: например, в НПФ «Сафмар» есть административный сбор (3% от каждого взноса) и страховой сбор (1% от каждого взноса).
Среди преимуществ индивидуальных пенсионных планов - возможность получить дополнительный доход за счет социального налогового вычета. Он составляет 13% от уплаченных взносов в год (но не более 120 000 рублей в год).
«На Западе такие программы обычно делятся на две разновидности - с установленными взносами и установленными выплатами, - рассказал директор по стратегическому развитию УК «Альфа-Капитал» Вадим Логинов.
В России они не прижились, предлагаются в основном программы с произвольными графиками взносов».
Хотя в некоторых фондах можно, например, установить ежемесячное автоматическое перечисление денег из зарплаты через бухгалтерию.
«Если у вас нестабильные доходы, выбирайте план с гибкими взносами, - советует генеральный директор компании «Персональный советник» Наталья Смирнова.
Если вы не хотите и не умеете управлять своим капиталом после начала выплат, выбирайте пожизненную выплату, чтобы пожизненно иметь доход, не рассчитывая самостоятельно, куда и что вложить, сколько можно себе позволить изымать и так далее. Это все за вас сделает НПФ».
Почти половина пенсионных накоплений инвестирована в корпоративные облигации, при этом за девять месяцев 2016 года прирост вложений в долговые бумаги составил 11,8% годовых. В НПФ Сбербанка подтвердили, что фонд в 2016 году увеличил долю инвестиций пенсионных резервов в облигации до 89%. Также фонд инвестирует в депозиты (доля 6%).
По данным ЦБ, доходность размещения средств пенсионных резервов за девять месяцев 2016 года в НПФ Сбербанка составила 11,02%. В НПФ «Сафмар» - 7,2%. Дмитрий Черноморский рассказал, что в 2015 году на счета клиентов «НПФ Газфонд пенсионные накопления» по негосударственному пенсионному обеспечению было начислено 17%, в 2016-м - 10,47%. См
План, депозит или инвестиционный счет?
Как считают эксперты, у индивидуальных пенсионных планов нет особых преимуществ перед другими инструментами, позволяющими копить на пенсию самостоятельно. А вот риски есть. По словам Натальи Смирновой, вы не можете влиять на стратегию инвестирования НПФ и менять ее под конъюнктуру рынка. Кроме того, планы можно формировать только в рублях. «В условиях непонятных перспектив госпенсии не совсем понятны и перспективы НПФ», - напоминает она.
Приветствую вас. Продолжаю выпуск статей на тему инвестиционные инструменты.
Сегодня хотел затронуть интересный инвестиционный инструмент под названием индивидуальный пенсионный план (ИПП). Использовать его нужно в общей концепции, наряду с ИИС, ПИФ, накопительным страхованием жизни ETF и др.
Если вы даже не слышали о негосударственном пенсионном обеспечении, тогда материалы данной статьи помогут вам понять суть этого инструмента, а также эффективно применить его на практике.
Что такое ИПП?
Индивидуальный пенсионный план (ИПП) – это разновидность негосударственного пенсионного обеспечения. ОН позволяет на добровольной основе формировать пенсионные накопления, в дополнение к обязательному пенсионному страхованию. Для того чтобы было легче понять работу пенсионной системы, я сделал небольшую схему.
Обязательное пенсионное страхование (ОПС).
Пенсия по ОПС состоит из двух компонентов, это страховая и накопительная части пенсии.
Страховая часть пенсии формируется за счет государственного финансирования, а также страховых взносов работодателя.
Важный момент: если человек не накопил баллы для страховой пенсии ему будет выплачивается социальная пенсия. Ее размер значительно меньше чем размер страховой пенсии, который итак мал.
Да, теперь после реформирования пенсионной системы РФ, для получения страховую пенсию, необходимо накопить определенное количество пенсионных баллов, ведь это страхование, а не благотворительность. Подробнее о пенсионных баллах на сайте ПФР .
Полагаю, именно из-за низкого размера как страховой, и тем более социальной пенсии возникает недовольство у определенной части населения, особенно в соц. сетях, или просто на просторах интернета. Можно увидеть различные комментарии, вплоть до того, что можно уже потихоньку подыскивать себе место на кладбище. Так вот, такая ситуация, как я уже об этом говорил в группе VK происходит от недостатка финансовой грамотности, то есть люди просто не знают о существовании альтернативных способах формирования пенсионных накоплений, или же формирования инвестиционного портфеля вне пенсионной системы РФ.
Люди по сути не виноваты (в особенности пенсионеры), они стали жертвой стечения обстоятельств болезненного перехода от плановой экономики к рыночной.
Что касается пенсионеров, которые вышли на пенсию в начале “нулевых”, то им было недостаточно времени для того, чтобы сформировать какой-либо значимый капитал, ведь до 2004 года речь не шла о таких прозаичных вещах как формирование индивидуальной пенсии, накопление капитала не в рамках пенсионной системы. Речь шла об установлении минимальной стабильности в стране.
Теперь о накопительной части пенсии. Она формируется за счет взносов работодателя добровольных взносов по программе софинансирования и конечно же инвестиционного дохода. Может находиться как под управлением пенсионного фонда России (ПФР), так и негосударственных пенсионных фондов (НПФ). Разница заключается в том, что ПФР это государственный орган, и с его помощью правительство может финансировать свой федеральный бюджет путем заморозки накопительной части пенсии, что уже и было сделано. Кроме того, инвестиционные стратегии, которых у ПФР 2 слишком консервативная (одна ультраконсервативная, а другая умеренно консервативная). Выражается зачастую эта неуместная консервативность в ограниченности доступных инвестиционных активов и инструментов для инвестирования. Инвестиционного портфель составлен преимущественно из долговых инвестиционных активов (облигации, преимущественно государственные и муниципальные), что касается долевых активов, то если они присутствуют, то преобладают акции компаний с гос. участием (которые не так эффективны, как нам хотелось бы).
Поэтому для получения повышенной доходности (в зависимости от стратегии распределения активов выбранного вами НПФ), а также во избежание каких-либо ограничений со стороны государства, необходимо перевести накопительную часть пенсии в НПФ. Тем более средства, вложенные в НПФ, точно также застрахованы агентством по страхованию вкладов (АСВ), причем застрахована, как и сумма взносов и полученный инвестиционный доход. Так что тем, кто беспокоится о безопасности своих пенсионных накоплений в НПФ, можете немного расслабится — ваши средства застрахованы (только в рамках ОПС).
Формирование накопительной части пенсии как я говорил помимо взносов работодателя может происходить еще и за счет со-финансирования пенсии. Максимальная сумма взносов по программе софинансирования 12000 рублей в год. Суть этой программы проста: государство удваивает ваши взносы в накопительную часть пенсии. Минимальная сумма для удвоения взносов составляет 2000 рублей.
Кроме того, у вас есть возможность получить налоговый вычет 13% от суммы взносов.
По обязательному пенсионному страхованию пока что все, переходим к негосударственному пенсионному обеспечению как к части пенсионной системы РФ.
Негосударственное пенсионное обеспечение (НПО).
Негосударственная пенсия формируется либо будущим пенсионером самостоятельно, либо компанией на своих работников на добровольной основе. То есть на данный момент существует возможность увеличить свою пенсию (помимо других способов) путем формирования негосударственной пенсии параллельно с государственной.
Для того чтобы присоединится к НПО необходимо заключить договор с негосударственным пенсионным фондом о ведении индивидуального пенсионного плана. После оформления всех необходимых документов, вы, можете пополнять открытый индивидуальный пенсионный счет. Вложенными вами средствами будет управлять управляющая компания строго в соответствии со стратегией фонда.
В случае же корпоративного пенсионного плана инициатором заключения договора с НПФ выступает работодатель.
Касательно страхования индивидуального пенсионного счета. За страховку отвечает, как вы уже понимаете все то же агентство по страхованию вкладов (АСВ). Только в отличие пенсии по обязательному пенсионному страхованию, которая застрахована полностью (сумма взносов работодателя, взносов по программе со-финансирования накопительной части пенсии и инвестиционный доход накопительной части пенсии), индивидуальный пенсионный счет застрахован только на сумму всех взносов на этот счет. Инвестиционный доход не застрахован! Это очень важно.
Для того чтобы как можно быстрее вникнуть в суть дела я, как всегда схематично изображу работы данного инструмента.
Вам это ничего не напоминает? Если вы внимательно изучали материалы на моем сайте, то вы уже увидели, что работа НПФ очень сильно напоминает работу ПИФ. И это не удивительно ведь для управления активами НПФ заключает договор о доверительном управлении активами с выбранной им УК. Учет ценных бумаг ведет депозитарий, регистрацию сделок – регистратор одно и тоже юр. лицо, но с разными лицензиями на осуществление соответствующей деятельности. А за деятельностью управляющей компании пристально следит аудитор. За деятельностью самого НПФ следит инспекция НПФ, а все расчеты, касающиеся пенсионного страхования, ведет актуарий.
Правда есть конечно же и отличия. Самое главное отличие заключается в том, что инвестор, вложивший средства в НПФ не является владельцем активов, которые приобретаются УК в соответствии со стратегией фонда. Если речь идет государственной пенсии, то владельцем активов является ПФР, если речь идет о негосударственной пенсии, то владельцем активов является НПФ. Депозитарий и регистратор, в отличие от ПИФ ведут учет активов фонда, а не активов клиента. То есть при банкротстве недобросовестных НПФ ваши инвестиции защищены не так как в случае банкротства ПИФ.
Законодательное регулирование ИПП
Для вашего удобства я ниже перечислил законы, которые регулируют деятельность пенсионных фондов.
Преимущества и недостатки ИПП
Для инвестора индивидуальный инвестиционный план является инструментом для достижения определенных инвестиционных целей, соответственно необходимо знать преимущества и недостатки этого инструмента для разумного его использования.
Преимущества ИПП:
- Низкий размер первоначальных взносов на ИПС
- Широкая диверсификация
- Низкие требования к финансовой грамотности
- Отсутствие надобности самостоятельного управления инвестиционным портфелем
- Выгодная система налогообложения
- Налоговые льготы
- Удобство выплат
- Возможность наследования пенсионных накоплений
Недостатки ИПП:
- Невозможно управлять активами
- Защита активов не исключительна
- Низкая ликвидность
- Высокие комиссии
- Не индексный подход к инвестированию
- Неполная прозрачность работы НПФ
А теперь немного разъясню некоторые преимущества и недостатки ИПП для полного понимания сути вопроса.
Преимущества ИПП
Низкий размер первоначальных взносов на ИПС
Действительно, для того чтобы “активировать” ваш индивидуальный пенсионный план необходимо пополнить пенсионный счет на незначительную сумму в размере 400 рублей. Я думаю, такие деньги найдутся у каждого. Причем размер взносов и их периодичность произвольная. Вы сами выбираете, на какую сумму и как часто будете пополнять свой пенсионный счет.
Широкая диверсификация
При незначительных вложениях в пенсионный фонд вы получаете диверсифицированный инвестиционный портфель. Если бы вы составляли такой же инвестиционный портфель самостоятельно через брокера, то вам бы потребовались значительные денежные средства.
Низкие требования к финансовой грамотности
Для того чтобы инвестировать средства в индивидуальный пенсионный план вам не нужно иметь особых знаний в инвестиционной области. Конечно, можно быть финансово неграмотным и вкладывать все сэкономленные деньги на свой индивидуальный пенсионный счет.
Но для того чтобы хоть мало-мальски оценить состав инвестиционный портфель пенсионного фонда, лучше иметь некоторые знания о том, какие инвестиционные активы существуют, а также соотношение риск/доходность для каждого из них.
Не нужно самостоятельно управлять портфелем ценных бумаг
Управлением инвестиционным портфелем, согласно стратегии, выбранного вами индивидуального пенсионного плана, занимается управляющая компания, с которой НПФ или ПФР заключает договор о доверительном управлении. За эту работу УК ежегодно взимает комиссионные.
Выгодная система налогообложения
При инвестировании через пенсионные фонды налогообложение возникает только в случае досрочного расторжения договора и выводе средств из фонда. Налоговым агентом в этом случае выступает НПФ. В случае перевода накопленных средств в другой НПФ или ПФР (в рамках ОПС) налог на доход платить не нужно.
Во всех остальных случаях застрахованные лица не подвергаются налогообложению. Это касается как прироста капитала на индивидуальном пенсионном счете, так и пенсионных выплат. Причем самое интересное, что “налоговые каникулы” действуют в рамках как ОПС, так и НПО.
Налоговые льготы
Правительство РФ стимулирует граждан формировать негосударственную пенсию путем ведения ИПП налоговой льготой. Как и в случае с индивидуальным инвестиционным счетом льгота выражается в получении налогового вычета (13% от взносов на ИПС, но максимум со 120 тыс. руб).
Удобство выплат
По сравнению с другими инвестиционными инструментами (ПИФ, ETF), ИПП обеспечит пенсионера периодическими выплатами (месяц, квартал, год) без необходимости совершать какие-либо манипуляции со своим индивидуальным пенсионным счетом.
Возможность наследования накоплений
Немаловажная положительная особенность ИПП, которую нельзя обойти стороной. Действительно негосударственная пенсия подлежит наследованию в случае смерти получателя пенсии. Это преимущество еще и потому, что в таком случае не придется платить подоходный налог.
Недостатки ИПП
Невозможно управлять инвестициями
Защита активов не исключительна
Можно было бы не слишком сильно переживать за негосударственную пенсию, и даже закрыть глаза на то, что средства на ИПС по своим особенностям походят на средства, находящиеся в банке (в плане защищенности), если бы страховка покрывала сумму всех взносов на ИПС и инвестиционный доход.
Но ИПС застрахованы только на сумму всех взносов.
То есть весь инвестиционный доход, с помощью которого вы можете значительно увеличить свою пенсию, при банкротстве НПФ может исчезнуть, как и ваше безбедное существование на старости лет. На руки вы получите лишь сумму взносов, которая под длительным воздействием инфляции значительно обесценится.
Низкая ликвидность
Средства со своего индивидуального пенсионного счете вы можете снять лишь, расторгнув договор, средства выплачиваются в течение 6 месяцев со дня расторжения договора. Все зависит от суммы на вашем ИПС.
Сроки выкупных выплат по ИПП:
До 200 тыс. рублей – в течение 30 дня
От 200 до 400 тыс. рублей – в течение 90 дней
От 400 тыс. рублей – в течение 120 дней
Причем при выводе средств со счета вы обязаны уплатить подоходный налог и так называемую “скидку” размер которой определяет в пенсионных правилах НПФ. Скидка при переходе в другой фонд или же просто вывода средств зависит от срока пенсионного договора:
До 24 месяцев — 20% от суммы внесенных средств на ИПС
От 2 до 5 лет – сумма всех взносов на ИПС и 50% инвестиционного дохода
От 5 лет – сумма всех взносов на ИПС и 80% инвестиционного дохода
Средства, полученные НПФ от расторжения пенсионного договора, направляет в страховые резервы.
Короче говоря, прежде чем расторгать договор с НПФ, лучше несколько раз просчитать долгосрочные последствия такого шага.
Высокие комиссии за управление
При выборе пенсионного фонда многие упускают такой важный момент как сопутствующие расходы. Этот фактор оказывает значительное влияние на конечный инвестиционный результат. Про влияние комиссионных издержек я уже упоминал на в своих материалах, причем неоднократно, но я не перестану делать этого, ведь если не напоминать о такой “мелочи” как расходы за предоставление определенного набора услуг (в данном случае это оплата услуг УК и спец. депозитария), неважно о каком финансовом посреднике идет речь, то можно упустить из вида эту поглощающую доходность силу. Так вот если говорить в среднем по пенсионным фондам, то расходы состоят из двух частей это классические расходы от стоимости чистых активов фонда, и % от инвестиционного дохода пенсионных накоплений за отчетный год (по аналогии с хедж фондами). Также есть стандартная надбавка на взносы по аналогии с паевыми инвестиционными фондами.
Максимальный размер вознаграждений ограничен законодательно и составляет:
- Для УК 1,1% от СЧА в год + 10% от инвестиционного дохода пенсионных накоплений + 3% от взносов на индивидуальный пенсионный счет
- Для специализированного депозитария 0,1% от СЧА в год
В среднем ежегодные расхода по ИПП составляют 2,5 — 3% от СЧА без учета “надбавок” на взносы и «скидок» за снятие средств.
Не индексный подход к инвестированию
Этот недостаток достаточно весомый. Я уже неоднократно указывал на сайте, что являюсь сторонником индексного подхода к инвестированию и считаю, что для подавляющего большинства людей данный подход окажется максимально эффективным. В уставах, пенсионных и страховых правилах любого НПФ на данный момент нет упоминания о том, что средства должны быть вложены скажем в низко затратные индексные фонды акций (индексных фондов облигаций у нас в стране до сих пор нет). Последствия активного управления я описывал в своей статье стратегии инвестирования. Если в нескольких словах, то выражаются они в отставании от ключевых фондовых индексов.
Неполная прозрачность работы
Под неполной прозрачностью работы НПФ я подразумеваю в первую очередь труднодоступность информации о структуре активов. Эта информация жизненно необходима для того, чтобы сделать выбор НПФ среди множества возможных вариантов, ведь у всех фондов стратегия распределения активов разная и если уже и включать подобный инвестиционный инструмент в портфель инвестора, то стоит знать куда вложены ваши деньги.
Топ 10 НПФ для инвестора в 2017 году
Сделал небольшую сводную табличку по НПФ взял самые крупные фонды, так как их устойчивость выше чем у более мелких фондов.
Как выбрать НПФ для открытия в нем ИПП?
На мой взгляд, существует всего лишь несколько фильтров, применив которые, вы, сможете выбрать любой вид посредника на финансовом рынке. Именно поэтому критерии для отбора НПФ будут мало чем отличатся от критериев выбора брокера и ПИФ, например.
Итак, для того чтобы правильно выбрать НПФ необходимо обратить внимание на:
- Величину издержек НПФ
- Стратегию распределения активов
- Доходность НПФ
Величина издержек.
Важнейший критерий по отбору НПФ. Здесь также, как и при выборе ПИФ, необходимо выбирать фонд с самыми низкими издержками, причину я уже упоминать не буду, так как вы наверняка читали мои предыдущие публикации и уже знаете какое влияние, оказывают комиссии на конечный инвестиционный результат.
Причем в правилах работы фонда обращайте внимание на все виды комиссионных затрат: комиссию НПФ, управляющей компании, специализированного депозитария, а также максимальный размер прочих расходов. Выбрать фонд с минимальными затратами будет достаточно просто, да и разница расходов между фондами не такая серьезная как, например, у ПИФ.
Стратегия распределения активов.
Также немаловажный критерий, ведь от него зависит соотношения риск/доходность вашего пенсионного портфеля. Понятно, что в целом пенсионные фонды следуют консервативной стратегии распределения активов. Значительная доля средств вложена в долговые инструменты, порой даже все пенсионные накопления. Но все же есть фонды с более разумной инвестиционной стратегией, имею ввиду выделение для долевых инвестиционных активов хотя бы 10-15% пенсионных накоплений. То есть все-таки НПФ различаются между собой по разумности инвестиционной стратегии.
Размер активов под управлением НПФ
Этот критерий я поставил на предпоследнее место, и вы наверняка догадываетесь почему. Сделал это я, потому что в конечном итоге 2 предыдущих критерия, имеют определяющее значение. Размер НПФ, конечно же, важен просто потому НПФ с незначительными пенсионными резервами, не такие устойчивые как НПФ с крупными пенсионными резервами. НПФ с крупными пенсионными резервами имеют более низкие риски банкротства. Но даже крупные НПФ могут обанкротиться, поэтому не нужно питать иллюзий по поводу полной защищенности ваших пенсионных накоплений. Короче говоря, на практике смотрите на размер пенсионных резервов в последнюю очередь, только после отбора по двум предыдущим критериям. Выбирайте фонд с такой установкой: “Чем больше пенсионные накопления и резервы, тем лучше”.
Доходность НПФ
Ну и наконец доходность. Как же можно не упомянуть об этой характеристике НПФ. Доходность НПФ напрямую зависит от стратегии распределения активов. Чем большая доля пенсионных накоплений вложена в долевые активы, тем большую доходность такой фонд может обеспечить инвестору.
А что касается доходности НПФ, правило, как вы понимаете простое — чем она больше, тем лучше (в разумных пределах, разумеется).
Почему так мало людей используют ИПП?
Это хороший вопрос, не так ли? Свою позицию по этому вопросу я уже как то озвучивал в своей группе vk – Школа частного инвестора , если вы не подписаны, я озвучу ее еще раз.
Я считаю, что низкая заинтересованность таким инвестиционным инструментом как ИПП в России (она действительно низкая: участниками негосударственного пенсионного обеспечения является менее 10% населения), да и вообще любым другим инвестиционным инструментом вытекает из самой банальной проблемы – низкой финансовой грамотности людей в нашей стране.
Масштабы этой проблемы потрясают воображение. Смена экономической системы (переход от плановой экономики к рыночной) произошла, а вот изменений экономического мышления у населения так и не произошло. Это проблема, так как для активного экономического роста, который неразрывно связан с благосостоянием граждан, необходимы значительные частные инвестиции. Не важно какой финансовый посредник аккумулирует средства. Будь то НПФ, ПИФ, страховые компании. Важно чтобы люди начали планировать свое финансовое будущее хотя бы на несколько лет вперед (хотя и этого недостаточно).
Сейчас же большая часть населения живет одним днем, и ни о каком планировании (экономии) речи вообще не идет. Эту тенденцию необходимо срочно менять. Самым простым решением данной проблемы для будущего поколения, по-моему, сугубо личному мнению станет введение предмета в программу школьного образования под названием финансовая грамотность. Помимо школьного образования желательно, чтобы родители способствовали повышению финансовой грамотности своих детей в процессе их воспитания. Но как я уже говорил не все родители на данный момент финансово грамотные, поэтому вряд ли смогут дать хороший толчок в развитии правильного отношения к финансам у своих детей.
Конечно, некоторые могут возразить мне, и обвинить правительство РФ (да, впрочем, и меня, в сговоре с правительством 🙂) в том, что оно не может обеспечить население страны достойной жизнью на пенсии. Но вот, что я вам скажу, не нужно перекладывать ответственность за свое финансовое благополучие на государство, оно исключительно в ваших руках. Минутка философии подошла к концу, двигаемся дальше.
Как использовать ИПП в контексте личной инвестиционной стратегии?
Итак, вот мы и подошли к итоговой части статьи. Самое главное в обсуждении любого инвестиционного инструмента, это конечно же вопрос применения его в реальной жизненной ситуации. В теории всегда все понятно, но, когда доходит дело до практики возникает масса нюансов, о которых, даже не подозреваешь.
И сейчас я постараюсь раскрыть тему практического применения ИПП.
Уже традиционно при рассмотрении любого инвестиционного инструмента в реальном инвестиционном портфеле инвестора, я начинаю с основ, а именно с отношения инвестора к риску, а также инвестиционной философии. Для активных инвесторов, конечно же инвестиции в НПФ, вряд ли понравятся, по разным, причинам. Но самая основная из них — это конечно, отсутствие возможности управлять инвестициями. Поэтому в инвестиционном портфеле активных инвесторов, вы, вряд ли увидите такой инструмент как ИПП.
У людей чья финансовая грамотность низка, и ни о какой философии инвестирования речи не идет. Такие люди всецело полагаются на инвестиционного консультанта, брокера, банка, доверительного управляющего и т.д. И это не плохо. Не все обязаны быть “финансовыми дьяволами” (так меня клеймили в комментариях одного новостного сайта). Но все равно, хотя бы немного повысить свою финансовую грамотность необходимо, для того, чтобы не оказаться обманутым всеми этими “финансовыми воротилами”.
Повысив финансовую грамотность, вы, сможете, в общих чертах, понять работу финансового рынка, будете примерно знать доходность инвестиционных активов, и тем самым сможете проверить инвестиционного посредника на предмет эффективности его работы, в ваших интересах. В общем, давать конкретные советы по тому или иному инвестиционному инструменту финансово неграмотным людям — это вредно. Поэтому вот ссылка на небольшой , изучайте и потом возвращайтесь к этой статье для того, чтобы узнать конкретней, что же делать с ИПП в контексте вашей личной инвестиционной стратегии.
Для тех, кто уже изучил мой обучающий курс, или же тех, кто итак “подкован” инвестиционных вопросах, а также сформировалась определенная инвестиционная философия, предназначено дальнейшее повествование.
Так вот для того, чтобы определить стоит ли включать ИПП в свой инвестиционный портфель, необходимо внимательно сравнить инвестиционные возможности, которые дают другие инвестиционные инструменты.
А сравнивать эти возможности, на мой взгляд нужно вот по каким критериям:
- Безопасность
- Выгоды
- Удобство
Безопасность
Под этим термином я понимаю защищенность активов инвестора. В случае с негосударственным пенсионным обеспечением безопасность средняя. Если сравнивать скажем с ПИФ или брокерским счетом, то защищенность активов инвестора будет выше у последних, по структурным особенностям устройства этих инвестиционных посредников.
Когда, вы, приобретаете активы (акции, облигации, недвижимость и т.д. с помощью ПИФ или самостоятельно через брокера, становитесь их владельцем в прямом смысле этого слова). Делаются соответствующие записи в специализированном депозитарии, о том, что именно вы, а не кто-то другой является владельцем тех или иных ценных бумаг. И в случае банкротства ПИФ или брокера ваши активы остаются в целости и сохранности, вы просто даете распоряжение о переводе записей об имеющихся в вашем распоряжении активов в другой депозитарий и заключаете договор брокерского обслуживания с другим брокером или ПИФ. В случае же с НПФ разделения активов клиент/НПФ не происходит и можно надеется только лишь на страховое возмещение.
Индивидуальный пенсионный счет застрахован на сумму взносов (в рамках НПО). Инвестиционный доход не застрахован, поэтому защита активов неполная.
Если сравнивать, инвестиции в ИПП с банковским депозитом, то преимущество на стороне ИПП. Так происходит потому, что страховка для физ. лиц. по договору о банковском вкладе, составляет 1,4 млн. рублей в 1 банке (надеюсь у вас не закралась мысль о том, чтобы открыть вклад в сотне разных банков, так как участились случаи забалансовых вкладов). Да и реальная доходность по банковским депозитам (с учетом инфляции) колеблется на около нулевом уровне, в отличие от НПФ, которые несмотря на излишнюю консервативность инвестиционной стратегии показывают невысокую, но реальную доходность в долгосрочной перспективе). По этой и другим причинам, которые я описывал в своей статье, банковский депозит не может являться полноценной и безопасной альтернативой вышеперечисленным инвестиционным инструментам.
Цена
Это второй по важности фактор, который определяет в конечном итоге, будет ли входить тот или иной инструмент в ваш инвестиционный портфель, или нет. Как вы могли заметить есть одна особенность комиссионных расходов УК по управлению накоплениями НПФ и ПФР. Они очень схожи с комиссиями, которые взымают с клиентов Хедж фонды, а именно ежегодные расходы от СЧА достаточно низкие, но существует комиссия за положительный инвестиционный результат, полученного за отчетный год. В итоге комиссионные издержки УК по управлению пенсионными накоплениями получаются даже чуть выше чем в случае управления активами ПИФ.
Все имеет свою цену, в частности налоговый вычет на взносы по ИПП, в совокупности с выгодным режимом налогообложения, который фактически благотворительный, компенсируется повышенными комиссионными издержками.
Если учесть все вышеперечисленные нюансы, то фактически стоимость ИПП в итоге примерно равна стоимости ПИФ.
Выгоды
Как я только что говорил, самая главная выгода при использовании ИПП для долгосрочного инвестора - это льготная система налогообложения данного инструмента + возможность получить налоговый вычет 13% от суммы взносов за год. Налоги очень важный вид расходов для любого инвестора, игнорировать который категорически нельзя.
Кроме того, инвестиции с помощью НПФ — это широкая диверсификация вложений, которая была бы невозможна при инвестировании таких незначительных денежных сумм (от 2000 рублей).
Эти преимущества могут стать весомыми аргументами в пользу включения ИПП в инвестиционный портфель долгосрочного инвестора.
Удобство
Ну и последнее это, конечно, удобство негосударственной пенсии. Как приятно и удобно ежемесячно получать определенную сумму денег, не производя никаких операций купли продажи активов самостоятельно.
В общем решение о включении или не включении индивидуального пенсионного плана в инвестиционный портфель, вы, принимаете сами. Я лишь констатирую, что у ИПП есть как преимущества, так и недостатки, как у любого другого инвестиционного инструмента и он вполне подойдет для долгосрочного инвестора по вышеперечисленным причинам. Определить нужен этот инструмент или нет, можно только в конкретной жизненной ситуации, универсальных рекомендаций я делать не могу и не буду, так как это очень вредно. Инвестиции - это сугубо индивидуальная деятельность. Лучше, если у вас возникнет вопрос, я отвечу лично по вашей ситуации.
Если, взвесив все за и против, вы, пришли к выводу, что вам подходит данный инвестиционный инструмент, можно приступать к завершающему этапу, а именно определение доли ИПП в инвестиционном портфеле.
Как ее определить? Очень просто – в соответствие с вашей стратегии распределения активов.
Ведь самое главное для частного инвестора, при составлении инвестиционного портфеля это сделать выбор между долговыми и долевыми инвестиционными активами. Так, вы, определите рискованность своего портфеля. Могу вам дать общую рекомендацию относительно того, какую долю вашего инвестиционного портфеля может занимать такой инвестиционный инструмент как индивидуальный пенсионный план.
Для правильного распределения активов в вашем инвестиционном портфеле необходимо посмотреть распределение активов, которое предлагает НПФ.
Вот небольшой пример. Стратегия НПФ предполагает следующее распределение активов для пенсионных накоплений: 80% долговые инвестиционные активы и 20% долевые.
Ваша стратегия распределения активов скажем более рациональная с точки зрения долгосрочной эффективности и предполагает 50% долевых и 50% долговых активов.
Как же правильно составить инвестиционный портфель в таком случае?
На мой взгляд инвестиционные активы ИПП не должны превышать 15% от соответствующих категорий инвестиционных активов (долговые/долевые) вне пенсионной системы, так как вложения в ИПП защищены не полностью.
Я сделал небольшую диаграмму для того чтобы “на пальцах” показать, как это будет выглядеть.
По аналогии, вы, сами сможете определить оптимальную долю ИПП в инвестиционном портфеле. Возможно вы сочтете описанные мною риски незначительными и предпочтете покупать больше активов через индивидуальный пенсионный план скажем 30-40% от инвестиционных активов вне пенсионной системы. Это ваше дело, тогда вам нужно будет пересчитать доли инвестиционных активов в портфеле. Вот так будет выглядеть инвестиционный портфель с 40% активов ИПП от активов вне пенсионной системы.
Выводы
Итак, статья получилась емкой. И это неудивительно, ведь каждый инвестиционный инструмент имеет свои особенности, которые просто необходимо рассмотреть самым подробным образом и индивидуальный пенсионный план не исключение.
Сегодня вы смогли узнать 2 ключевых вещи:
- Как работает пенсионная система РФ (Упрощённо конечно).
- Важнейшие аспекты индивидуального пенсионного плана
Под важнейшими аспектами индивидуального пенсионного плана я понимаю особенности его работы, преимущества и недостатки в сравнении с другими инвестиционными инструментами, информацию о том, как лучше всего выбрать НПФ для открытия в нем ИПП, кроме того вы ознакомились с моим видением ситуации с низкой популярностью негосударственного пенсионного обеспечения, и конечно же о том, как же использовать этот инвестиционный инструмент в своем инвестиционном портфеле долгосрочному инвестору. Индексному инвестору может не понравится этот инструмент, мне, как вы уже поняли, он не слишком привлекателен (небезосновательно), поэтому выделил незначительную долю в гипотетическом инвестиционном портфеле.
Ну и напоследок дал ответы на часто задаваемые вопросы.
Если я дал недостаточно информации, вам что-то непонятно или же вы нашли ошибки пожалуйста обязательно пишите мне любым удобным для вас способом я вам отвечу.
На сегодня у меня все. Всего доброго.
Простота продукта
Первый взнос – от 1 000 рублей
Вы также можете выстроить индивидуальную стратегию накоплений, и вносить увеличенные взносы, которые в будущем позволят вам получать больше
гибкость продукта
Доступна любая периодичность оплаты взносов
Если в этом месяце, квартале, году вы по каким-либо причинам не сможете сделать взнос, это не повлияет на условия исполнения договора ИПП, а денежные средства, на вашем счёте будут продолжать инвестироваться. При этом стоит помнить, что размер общей суммы внесенных вами пенсионных взносов напрямую влияет на сумму выплаты, которую вы будете получать в будущем
Вы получаете конкурентную доходность, и у вас есть возможность повысить эффективность вложений за счет использования налогового вычета*
* 13% от уплаченных взносов в год с суммы не более 120000 рублей
Индивидуальный пенсионный план. Базовые условия:
- Первоначальный взнос: от 1 000 рублей
- Периодичность внесения взносов: произвольная
- Продолжительность внесения взносов: от 3 лет
- Продолжительность выплат: выбирается при назначении пенсии, но не менее 5 лет
- Периодичность выплат: раз в месяц
- Возможность получения увеличенной первой выплаты (до 40% от суммы накоплений)
- Условия досрочного расторжения*:
- В течение первых трех лет действия договора –возврат 80% уплаченных взносов
- Через 3 года действия договора - возврат 100% уплаченных взносов
- Через 5 лет действия договора - возврат 100% уплаченных взносов и 100% инвестиционного дохода
*с возвратом полученных СНВ и удержанием НДФЛ с инвестиционного дохода
- Срок действия договора:
- Договор вступает в силу с даты поступления на расчетный счет фонда первого взноса Вкладчика
- Договор прекращает свое действие в следующих случаях:
- Окончательное и полное выполнение фондом принятых на себя обязательств
- Расторжение по инициативе Вкладчика
- Смерть Вкладчика
- Иные случаи, установленные законодательством Российской Федерации
Структура портфеля пенсионных резервов* на 31.12.2018
* пенсионная схема Ф21 в рамках Пенсионных правил АО «НПФ «БУДУЩЕЕ». Возможно увеличение или уменьшение дохода от размещения пенсионных резервов. Результаты инвестирования в прошлом не определяют доходов в будущем. Государство не гарантирует доходности размещения пенсионных резервов. Необходимо внимательно ознакомиться с уставом фонда, его пенсионными правилами перед заключением договора негосударственного пенсионного обеспечения.
Ответы на важные вопросы:
Что такое социальный налоговый вычет
Социальный налоговый вычет (далее - СНВ) - это налоговая льгота, установленная государством, которая позволяет возвратить часть ранее уплаченного Вами налога на доходы физических лиц при возникновении у Вас определенных социальных расходов, таких как лечение, обучение, и в т.ч. расходов на негосударственное пенсионное обеспечение себя или своих близких родственников.
Порядок предоставления социального налогового вычета по расходам на негосударственное пенсионное обеспечение определен п. 4 ст. 219 НК РФ.
Максимальная сумма уплаченных пенсионных (страховых) взносов, с которой будет исчисляться налоговый вычет – 120 000 рублей.
120 000 х 13% = 15 600 рублей - это максимальный размер вычета за год (общий для всех видов расходов на обучение, лечение, негосударственное пенсионное обеспечение и взносы по программе софинансирования).
Предоставляя право на налоговый вычет, государство стимулирует граждан накапливать средства на будущую пенсию. Средства, возвращенные Вам в результате использования социального налогового вычета, навсегда останутся в Вашем распоряжении, если Вы воспользуетесь накопленными средствами для получения пенсионных выплат. Однако, если Вы решите расторгнуть пенсионный договор, то Вам необходимо будет вернуть государству недоплаченный НДФЛ, так как средства, накопленные в рамках пенсионного договора, Вы используете не по назначению.
Как получить социальный налоговый вычет
Получить социальный налоговый вычет можно двумя способами:
- Через бухгалтерию по месту работы, если вы написали заявление об удержании пенсионных взносов по договору НПО из заработной платы
- Напишите в бухгалтерии по месту работы заявление о предоставлении вам социального налогового вычета по месту работы.
- С момента подачи заявления работодатель будет предоставлять социальный налоговый вычет при каждом удержании пенсионного взноса по договору НПО/взносу по программе софинансирования из вашей заработной платы.
- Через налоговый орган по месту жительства
- Заполните налоговую декларацию (по форме 3-НДФЛ) по окончании года, в котором была произведена уплата взносов.
- Получите справку из бухгалтерии по месту работы о суммах начисленных и удержанных налогов за соответствующий год по форме 2-НДФЛ .
- Подготовьте копию договора с негосударственным фондом и все остальные документы, необходимые для получения налогового вычета (их исчерпывающий перечень Вы можете узнать в Вашем территориальном отделении Федеральной налоговой службы).
- Предоставьте в налоговый орган по месту жительства заполненную налоговую декларацию с полным пакетом необходимых документов (их исчерпывающий перечень вы можете узнать в вашем территориальном отделении Федеральной налоговой службы).
Почему пенсионные накопления по ИПП не подлежат налогообложению
Налогом на доходы физических лиц не облагаются в соответствии с п.1 ст. 213.1 НК РФ:
суммы пенсий, выплачиваемых по договорам негосударственного пенсионного обеспечения, заключенным физическими лицами в свою пользу;
суммы пенсионных взносов по договорам негосударственного пенсионного обеспечения, заключенным физическими лицами в пользу других лиц.
Налогом на доходы физических лиц облагаются в соответствии с п.2 ст. 213.1 НК РФ:
суммы пенсий, выплачиваемых по договорам негосударственного пенсионного обеспечения, заключенным физическими лицами в пользу других лиц;
денежные (выкупные) суммы за вычетом сумм платежей (взносов), внесенных физическим лицом в свою пользу, в отношении которых ему не предоставлялся социальный налоговый вычет в случае досрочного расторжения договоров (за исключением случаев их досрочного расторжения по причинам, не зависящим от воли сторон, или перевода выкупной суммы в другой негосударственный пенсионный фонд).
Почему на накопленные суммы и инвестиционный доход не может быть обращено взыскание по требованиям третьих лиц
В соответствии с п. 5 ст. 18 Федерального закона «О негосударственных пенсионных фондах» от 07.05.1998 № 75-ФЗ «на средства пенсионных резервов и на активы, в которые размещены средства пенсионных резервов, не может быть обращено взыскание по долгам фонда (за исключением долгов фонда перед его участниками, вкладчиками), вкладчиков, управляющей компании (управляющих компаний), специализированного депозитария и иных третьих лиц, включая застрахованных лиц и участников, к ним также не могут применяться меры по обеспечению заявленных требований, в том числе арест имущества.»
Пенсионные взносы вкладчика, перечисляемые в фонд в рамках заключенного пенсионного договора, а также инвестиционный доход, начисляемый фондом, входят в состав пенсионных резервов фонда и являются частью его имущества.
Однако в момент выплаты участнику негосударственной пенсии у него возникает доход, на который может быть наложено взыскание, в том числе в рамках исполнительного производства. Например, при выплате негосударственной пенсии с нее будут удерживаться алименты в пользу несовершеннолетних детей.
Что такое «возможность получения увеличенной первой выплаты»
В соответствии с пенсионными правилами фонда размер первой пенсионной выплаты может отличаться от размера последующих выплат. Максимальный допустимый размер первой пенсионной выплаты составляет 40 (сорок) процентов объема, учтенных на пенсионном счете средств.
Для того, чтобы получить первую выплату в увеличенном размере, необходимо при обращении за назначением пенсии подать соответствующее заявление, так как после начала пенсионных выплат реализовать право на получение увеличенной выплаты будет невозможно.
При этом последующие выплаты в течение установленного договором срока (5 лет и более) должны составлять не менее 400 рублей. Такой минимальный размер негосударственной пенсии установлен пенсионными правилами фонда.
Узнать подробнее про наследование и правопреемников
В случае смерти Участника/Вкладчика договор НПО прекращается и производится расчет и выплата правопреемникам умершего выкупной суммы в порядке, определенном Пенсионными правилами фонда и условиями пенсионного договора.
Правопреемник – лицо, назначенное Участником (Вкладчиком) фонда в завещании (ст. 1118 ГК РФ), либо наследник по закону (ст. 1141 ГК РФ), который призывается к наследованию в порядке очередности, установленной ГК РФ.
Чтобы вступить в права наследования, необходимо получить свидетельство о праве на наследство. Для получения этого документа необходимо обратиться к нотариусу, который оформит официальный запрос в фонд о наличии денежных средств на именном пенсионном счете участника, которые и являются предметом наследования. Если у Вас есть документы по негосударственному пенсионному обеспечению, то их также необходимо предоставить нотариусу: отсутствие документов не является основанием для отказа в направлении запроса, но наличие таких документов ускорит процедуру обработки и формирования запроса, что, в конечном счете, сократит время всей процедуры. После получения свидетельства о праве на наследство необходимо оформить и направить в адрес фонда комплект документов на получение наследуемой суммы в соответствии с порядком наследования.
Уточнить детали про досрочное расторжение
Ваша цель при формировании индивидуального пенсионного плана – сохранение достойного уровня жизни после завершения активной трудовой деятельности. Находясь в трудоспособном возрасте, Вы можете обеспечить себе приближенную к зарплате пенсию и тем самым безбедную и счастливую старость. Фонд призван помочь Вам в этом и выбирает для размещения пенсионных резервов активы, обеспечивающие стабильный доход на продолжительном сроке накопления. Внеплановая реализация активов, необходимая для формирования выкупной суммы при расторжении Вкладчиком пенсионного договора, влечет за собой не только повышение операционных издержек, связанных с уплатой необходимых комиссий, но и вынуждает Фонд проводить операции независимо от ситуации на фондовом рынке. Также следует отметить, что Фонд не удерживает с пенсионных взносов клиентов, формирующих в фонде ИПП, дополнительных комиссий, как это делают, например, страховые компании. Источником
покрытия административных расходов Фонда, связанных с ведением пенсионных счетов и организацией размещения пенсионных резервов, является часть инвестиционного дохода, получаемого Фондом. Вследствие этого при досрочном расторжении Фонд несет прямые убытки. Именно поэтому в соответствии с договором НПО применяются понижающие коэффициенты при расчете выкупной суммы в случае расторжения договора в течение первых нескольких лет его действия. Получить без потерь внесенную сумму пенсионных взносов Вы сможете по истечении трех лет от даты вступления в силу договора НПО, а инвестиционный доход – по истечении пяти лет от указанной даты, соответственно.
Пример 1:
Вы решаете расторгнуть договор по истечении двух лет с момента вступления договора в силу. Ежемесячно Вы вносили на свой индивидуальный пенсионный счет по 1 000 рублей. По истечении двух лет сумма внесенных пенсионных взносов составит 24 000 рублей.
Допустим, ежегодно Фонд начислял на ваш индивидуальный пенсионный счете доход по ставке 8% годовых. Сумма начисленного дохода составит 1 862 рубля.
Понижающий коэффициент к сумме пенсионных взносов, отраженных на пенсионном счете на дату расчета выкупной суммы, будет принят равным 0,8, а инвестиционный доход будет удержан Фондом в полном размере.
Выкупная сумма составит 19 200 рублей.
Пример 2:
Вы решаете расторгнуть договор по истечении трех лет с момента вступления договора в силу. Ежемесячно Вы вносили на свой индивидуальный пенсионный счет по 1 000 рублей. По истечении трех лет сумма внесенных пенсионных взносов составит 36 000 рублей.
Допустим, ежегодно фонд начислял на ваш индивидуальный пенсионный счете доход по ставке 8% годовых. Сумма начисленного дохода составит 4 365 рубля.
Понижающий коэффициент к сумме пенсионных взносов, отраженных на пенсионном счете на дату расчета выкупной суммы, применяться не будет и Вы сможете полностью получить сумму внесенных пенсионных взносов, а инвестиционный доход будет удержан Фондом в полном размере.
Выкупная сумма составит 36 000 рублей.
Пример 3:
Вы решаете расторгнуть договор по истечении пяти лет с момента вступления договора в силу. Ежемесячно Вы вносили на свой индивидуальный пенсионный счет по 1 000 рублей. По истечении пяти лет сумма внесенных пенсионных взносов составит 60 000 рублей.
Допустим, ежегодно фонд начислял на ваш индивидуальный пенсионный счете доход по ставке 8% годовых. Сумма начисленного дохода составит 12 944 рубля.
Понижающий коэффициент к сумме пенсионных взносов, отраженных на пенсионном счете на дату расчета выкупной суммы, применяться не будет, и Вы сможете полностью получить сумму внесенных пенсионных взносов, а также полностью получить начисленный Фондом инвестиционный доход.
Выкупная сумма составит 72 944 рубля.
Также стоит напомнить, что при выплате клиентам выкупных сумм Фонд выступает налоговым агентом. Это означает, что с инвестиционного дохода, включенного в выкупную сумму, Фонд удерживает налог на доходы физических лиц по ставке 13%, а также удерживает налог с пенсионных взносов, включенных в выкупную сумму, если ранее в отношении этих пенсионных взносов клиент воспользовался правом на получение социального налогового вычета.